СМЕРШ 3 разворачивается в 1944 году, когда исход войны уже кажется близким, но опасность от этого не становится меньше. Немецкое командование пытается найти возможность переломить ситуацию, а разведка готовит операции, рассчитанные на страх, дезинформацию и удар по уязвимым местам. В такой обстановке капитаны советской контрразведки Константин Лавров и Павел Семёнов получают задачи, где ошибка...
Лето 1945 года. Война позади. Два друга-фронтовика Марк Шварц и Петр Иконников, прогуливаясь по набережной в Хосте, знакомятся с девушкой, опекающей двух девочек-англичанок. Эта мимолетная встреча перевернет их дальнейшие судьбы.
В экспериментальный научно-медицинский центр приходит новая заведующая акушерским отделением – молодая и талантливая Наталья Бахметьева. В первый же день работы она вызывает бурю эмоций у своих новых коллег. Наташа восхищает их своим бесспорным профессионализмом и возмущает своим жестким характером. Наташа не придает значения мгновенно появившимся вокруг нее поклонникам и завистникам.
Два паренька решили стать миллионерами и ограбили универмаг. Одного, постарше, посадили, другого хотят отдать в школу «для трудных». Тут-то и появляется в их жизни бывший следователь, стремительно скатывающийся на дно…